IPO Birkenstock стоимостью 1,6 миллиарда долларов протестирует новый нестабильный рынок
Ожидается, что цена первичного публичного размещения акций Birkenstock Holding Plc будет определена во вторник после окончания торгового дня. Это последнее из четырех крупных размещений, которые, как считается, определяют динамику фондовых рынков США. Немецкая компания, чье название ассоциируется с кожаными сандалиями с широкими ремешками, подобающими средневековому монаху, ожидает, что цена размещения превысит диапазон от 44 до 49 долларов за акцию, когда она встретится со своими консультантами во вторник, по словам людей, знакомых с этим вопросом, которые просили не сообщать об этом. быть идентифицированным при обсуждении конфиденциальной информации. Биркенсток и владелец частного акционерного капитала Л. Каттертон намерены продать около 32 миллионов акций, чтобы выручить до 1,58 миллиарда долларов, что при цене 49 долларов за штуку позволило бы оценить компанию примерно в 9,2 миллиарда долларов.
Цена размещения была объявлена менее чем через месяц после того, как британский разработчик чипов Arm Holdings Plc при поддержке SoftBank Group Corp. привлек 5,23 миллиарда долларов в рамках крупнейшего листинга за год. Стартап по доставке продуктов Instacart провел IPO на сумму 660 миллионов долларов, а поставщик услуг маркетинга и автоматизации обработки данных Klaviyo Inc. разместил акции на сумму 576 миллионов долларов, преодолев почти двухлетний спад котировок в США. Однако в сентябре было проще.
С тех пор эти акции показали неоднозначные результаты. Одно закрытие правительства США удалось предотвратить, в то время как надвигается другое, а теперь атака ХАМАСА на Израиль сотрясает рынки. Из трех первопроходцев IPO, прошедших в прошлом месяце, Instacart была единственной компанией, ориентированной на потребителя, и показала худшие результаты, снизив цену на 12% по сравнению с ценой IPO. Представитель Birkenstock отказался от комментариев. Поучительные истории
Два производителя обуви, которые стали публичными в 2021 году, служат поучительными историями для Биркенстока.
Акции базирующейся в Цюрихе компании, производящей кроссовки для бега, которая стала прибыльной только в прошлом году, выросли на 8,8% с момента ее IPO, в то время как акции Allbirds Inc., которые были проданы за 15 долларов в ходе IPO, сейчас торгуются примерно за 97 центов, и ее убытки, по прогнозам, составят продолжайте расти. Аналитик Bloomberg Intelligence Эбигейл Гилмартин (Abigail Gilmartin) заявила в интервью Bloomberg Intelligence, что у Birkenstock есть одно большое преимущество перед аналогичными компаниями. “У них действительно высокая прибыльность”, - сказала она. “Они не просто не приносят прибыли.
Джилмартин сказала, что ожидает, что Birkenstock покажет ”довольно хорошие результаты“, когда начнет торговать, заложив основу для других компаний, особенно прибыльных, которые последуют за ней. Биркенсток может стать последним крупным американским листингом в этом году, отчасти потому, что из-за закрытия правительства Комиссия по ценным бумагам и биржам США останется без достаточного количества сотрудников, чтобы следить за подачей заявок.
Компании из разных секторов будут принимать решение о проведении IPO в начале следующего года, основываясь, по крайней мере частично, на дебюте Birkenstock. Десятки потенциальных кандидатов на листинг включают в себя множество компаний, таких как бренд спортивной одежды Vuori Inc., производитель лекарств для похудения Carmot Therapeutics и GameChange Solar, среди спонсоров которых есть филиал Koch Industries, сообщает Bloomberg News.
Основанная почти 250 лет назад, компания Birkenstock's sandals продается в США с 1966 года и продемонстрировала высокую привлекательность для представителей разных поколений: на долю бэби-бумеров и миллениалов приходится почти равная доля продаж в 2022 году. Компания превратилась в бренд высокой моды, начав сотрудничество с такими брендами класса люкс, как Dior, Manolo Blahnik и Valentino, а также представив варианты от таких брендов, как Celine и Givenchy.
Росту продаж Birkenstock способствовал фильм-блокбастер "Барби", в котором Марго Робби в главной роли надела розовые босоножки. Как и в случае с предыдущими IPO этой осенью, компания стремится стабилизировать свой листинг с привлечением ведущих инвесторов.
Семейный холдинг миллиардера Бернара Арно, председателя правления LVMH, который уже инвестировал в Birkenstock, может приобрести акции на сумму до 325 миллионов долларов. Норвежский суверенный фонд и T. Rowe Price Group Inc., ветеран Durable Capital Partners Генри Элленбогена, выразили заинтересованность в покупке акций на общую сумму до 300 миллионов долларов, говорится в заявлении.
Смотрите также:
Birkenstock оценивает IPO в США по консервативной цене в 46 долларов за акцию http://kupidonchik.org/birkenstock-otsenivaet-ipo-v-ssha-po-konservativnoy-tsene-v-46-dollarov-za-aktsiyu/.
Интересности на тему: Премия Амири вручается в 2023 финалистах
Классные советы в статье "Saks и Dior объединяют усилия для создания праздничного партнерства" здесь.
Согласно заявлению, 8% акций, включенных в листинг, были зарезервированы для сотрудников по цене IPO. Компания продает 10,8 млн акций в рамках IPO, в то время как L Catterton предлагает 21 акцию. 5 миллионов и продолжит владеть примерно 83% акций и контролировать компанию, согласно заявлениям. L Catterton планирует удвоить свои инвестиции, если IPO пройдет так, как планировалось.
Как сообщило агентство Bloomberg News, фирма приобрела компанию за 4 миллиарда евро (4,2 миллиарда долларов) в рамках сделки, завершенной в апреле 2021 года, в которую вошла и компания Arnault. Стоимость сделки публично не разглашалась. Размещением руководят Goldman Sachs Group Inc., JPMorgan Chase &Co. И Morgan Stanley. Ожидается, что акции Birkenstock начнут торговаться в среду на Нью-Йоркской фондовой бирже под обозначением BIRK.
